Landsbyerne i Betlehems periferi er kendt for deres gamle oliventræer. Faktisk er det ældste kendte oliventræ i verden beliggende i landsbyen Al Walaja i udkanten af denne hellige by. Disse træer er eftertragtede, fordi deres oliventræ har en eksotisk burl. Disse træer beskæres to gange om året for at sikre, at de fortsætter med at producere buttede oliven til bejdsning og presning. Men befolkningen i Betlehem har historisk genbrugt disse beskårne træstammer ved at skære dem i blokke, plader og emner, som de tørrer og derefter i kunsthåndværk for at sælge til pilgrimme, der søger at tage hjem en del af det hellige land med dem som souvenirs og gaver.
Oliventræ er meget hårdt og er værdsat for sin holdbarhed, farve, høj forbrændingstemperatur og interessante kornmønstre. På grund af frugtens kommercielle betydning og den langsomme vækst og relativt lille størrelse af træet er oliventræ og dets produkter relativt dyre. Fælles anvendelser af træet omfatter: køkkenredskaber, udskårne træskåle, skærebrætter, fine møbler og dekorative genstande. Det gule eller lysegrønbrune træ er ofte fint åreget med en mørkere farvetone; er meget hårdt og tætkornet, er det værdsat af træarbejdere.
